Анализ системы риск-менеджмента на предприятии ОАО "Промприбор"
В данном разделе представлен анализ факторов риска, связанных с приобретением размещаемых (размещенных) предприятием ценных бумаг общества по состоянию на конец 2009г., в частности:
отраслевые риски;
страновые и региональные риски; - финансовые риски;
правовые риски;
риски, связанные с деятельностью общества.
Предприятие рассматривает управление рисками как один из важнейших элементов стратегического управления и внутреннего контроля. В рамках своей политики по управлению рисками предприятия выявляет, оценивает, контролирует и предупреждает угрозы с целью уменьшения вероятности их возникновения. При этом предприятие учитывает как внутренние, так и внешние факторы, связанные с экономической и политической конъюнктурой и другие риски, на характер и уровень которых эмитент не оказывает непосредственного воздействия. Эмитент выявляет риски, возможности, минимизации которых находятся в его силах.[16] Основные методы управления рисками, применяемые предприятием:
отказ от рискованных инвестиций;
отказ от ненадежных партнеров и клиентов;
финансовое планирование; соблюдение требований стандартов; - координация и согласованность процессов управления.
Отраслевые риски
Предприятие является предприятием-производителем машиностроительной отрасли и активно работает на рынке оборудования предприятий нефтепродуктообеспечения. а) Возможные затруднения в сфере деятельности предприятия могут быть вызваны спадом производства в стране, в том числе и в машиностроительной отрасли, вызванным финансовым кризисом. Однако предприятие готово принять все необходимые меры для снижения влияния ухудшения ситуации в отрасли на свою деятельность. Влияние рисков, связанных с возможным изменением ситуации в отрасли на деятельность предприятия и исполнение обязательств по ценным бумагам оценивается как среднее. Наиболее значимые возможные изменения в отрасли на внутреннем рынке: - усиление налоговой нагрузки на хозяйствующие субъекты в целом;
снижение спроса со стороны потребителей;
усиления давления со стороны отечественных конкурентов;
качественные изменения в сфере научно-исследовательских разработок предприятий
конкурентов;
рост цен на сырье и ресурсы;
снижение конкуренции среди поставщиков.
Наиболее значимые возможные изменения в отрасли на внешнем рынке: - усиление конкуренции со стороны иностранных производителей; - введение экономических санкций и запретов на поставку продукции. Предполагаемые действия, предпринимаемые эмитентом, для снижения отрицательных последствий данных рисков:
оптимизация объемов продаж предприятия на внутреннем и внешнем рынке с целью снижения риска;
диверсификация рынков сбыта по регионам с целью снижения уровня зависимости от конкретного потребителя или региона;
разработка программ по снижению затрат на производство и реализацию продукции, мероприятия по ресурсо- и энергосбережению;
повышение качества продукции;
увеличение объема средств, направленных на научно-исследовательские и опытно-конструкторские разработки и мониторинг мировых тенденций в области передовых технологий;
внедрение передовых технологий.
Влияние рисков, связанных с возможным изменением ситуации в отрасли на деятельность эмитента и исполнение обязательств по ценным бумагам оценивается как среднее.
б) Риски, связанные с изменением цен на сырье и услуги, влияют на деятельность предприятия. Резкое повышение цен на сырье и ресурсы может привести к снижению рентабельности, росту себестоимости продукции, повышению цен на готовое оборудование, и, следовательно, к сокращению объемов производства продаж.